Навіщо потрібен бюджет грошових потоків і як його розробити

0
1409
##

Фінансово-господарську діяльність компанії можна виразити через грошовий потік, який включає доходи і витрати. Вибір рішення, що стосується інвестування грошових коштів, - найважливіша стадія роботи кожної фірми. Щоб успішно використовувати залучені кошти і отримати найбільший прибуток на інвестований капітал, слід ретельно проаналізувати майбутні грошові потоки, що стосуються реалізації здійснюваних операцій, узгоджених прогнозів і проектів.

Вважається, що найповнішу оцінку ефективності роботи компанії дає звіт про прибутки і збитки. Однак останніми керівника підприємства він не відповідає, адже цей звіт складають за принципом нарахування - витрати у ньому фіксуються лише після списання в бухобліку, а не тоді, коли їх потрібно здійснювати. А значить, навіть ідеально підготовлений звіт відобразить не ті платежі, які компанія здійснила або має намір здійснити, а умовні економічні результати. Щоб у вас перед очима була ясна картина фінансової діяльності організації, вам потрібна звітність:

  • що демонструє, наскільки підприємство забезпечене коштами у будь-який момент часу;
  • вільна від будь-якого впливу законодавчих та облікових вимог (тобто призначений тільки для глави підприємства);
  • охоплює по можливості всі аспекти роботи компанії.

Найкраще цим умовам відповідає бюджет грошових потоків (або ).

Бюджет грошових потоків - це таблиця, яка відображає надходження і витрачання грошових коштів компанії. Скласти її можна на будь-який період - від декількох тижнів до декількох років. Є два поширені методи підготовки цього документа:

  1. прямий;
  2. і непрямий.

При використанні прямого методу операційні грошові потоки розподіляються за статтями доходів і витрат (наприклад, надходження від продажів, зарплата, податки). Непрямий метод передбачає, що операційні потоки визначаються на підставі чистого прибутку з поправкою на амортизацію та зміни оборотного капіталу.

Використовувати непрямий метод в ряді випадків простіше, проте бюджет, складений з його використанням, незручний для аналізу. Тому грошовий потік майже завжди розраховують прямимо методом.

Що дає управління грошовими потоками?

Успішне управління грошовими потоками підприємства:

  • Має забезпечуваті дотримання фінансового балансу компанії на кожній стадії її розвитку. Темпи зростання і фінансова стабільність в першу чергу залежать від того, в якому ступені варіанти потоків грошових коштів виявляються синхронізованими за своїми обсягами і часом. Високий ступінь подібної синхронізації дозволяє забезпечити значне прискорення виконання стратегічних завдань розвитку компанії;
  • Допомагає зменшити потребу фірми в кредитних ресурсах. За рахунок активного управління фінансовими потоками вдається досягти більш оптимального та економного витрачання своїх коштів, зменшити залежність компанії від залучення кредитних ресурсів;
  • Допомагає скоротити рівень ризику виникнення неплатоспроможності.

Віді грошових потоків

Головні грошові потоки підприємства зазвичай групують по 8 головними ознаками.

  1. За масштабами обслуговування господарського процесу:
  2. по компанії в загальному;
  3. по кожному окремому відокремленому підрозділу;
  4. з різним економічним операціям.

За видами господарської діяльності:

  1. операційні грошові потоки (виробництво, основна діяльність);
  2. інвестиційні;
  3. фінансові.

У напрямку руху грошових коштів:

  1. надходження грошів вважається позитивним потоком грошей;
  2. витрата грошей виступає негативним потоком грошей.

За методом обчислення обсягів:

  1. Валовий грошовий потік - всі грошові потоки в своїй сукупності;
  2. Чистий грошовий потік (ЧГП) являє собою різницю між прибутковими та видатковими фінансовими потоками в досліджуваному періоді. Виступає ключовим результатом функціонування компанії, в значній мірі визначає фінансовий баланс і темпи збільшення ринкової ціни компанії.

За методом оцінки в часі:

  1. справжній;
  2. майбутній.

За рівнем достатності:

  1. надлишковий - грошовий потік, під час якого величина надходжень грошей набагато більша фактичної потреби компанії у їх цільовому використанні;
  2. дефіцитний - грошовий потік, під час якого дохідні надходження набагато менші фактичних потреб компанії у цільовому їх використанні.

За безперервності формування в аналізованому періоді:

  1. дискретний грошовий потік - дохід або витрата, що обумовлені проведенням разових економічних урік компанії в досліджуваному періоді часу;
  2. регулярний - прибуткове надходження або витратне використання грошей з різних економічних операцій, що здійснюються на досліджуваному часовому відрізку безперервно з відокремленим тимчасовим проміжкам такого періоду.

За стабільністю тимчасових інтервалів:

  1. з однаковими часовими проміжками в межах досліджуваного періоду - ануїтет (нараховані на одну і ту ж дату відсотки за кредитними зобов'язаннями);
  2. з відмінними часовими проміжками в межах досліджуваного періоду (виплати по лізингу).

Навіщо потрібна оцінка грошових потоків?

Першочерговим завданням детального аналізу потоків грошей вважається знаходження джерел виникнення надлишку (нестачі) фінансових ресурсів, визначення їх джерел і способів витрачання. За результатами вивчення потоків грошових коштів можна отримати відповіді на такі важливі питання:

  • Який обсяг, які джерела надходження грошів і які головні напрямки їх використання?
  • Чи може компанія під час здійснення своєї операційної діяльності домогтися ситуації, коли прибутковий грошовий потік перевищує видатковий, і в якій мірі вважається стабільним таке перевищення?
  • Чи може компанія розплачуватися за наявним у неї поточним зобов'язанням?
  • Чи вистачить отриманого компанією прибутку, щоб задовольнити грошову потребу, яка у неї склалася?
  • Чи вистачить компанії її грошових резервів для інвестиційної активності?
  • Чим можна пояснити різницю між розміром прибутку компанії і обсягом грошей?

Перекладено сервісом "Яндекс.Перекладач": translate.yandex.ru.

Автор: Світ перекладів
ОЦІНИТИ НОВИНУ
5 (голосів: 0)

Комментарии:

http://worldtranslation.org/uk/news/11773-chomu-varto-vibirati-dostavku-vector-tovariv-iz-ssha-v-ukrayinu.html http://worldtranslation.org/uk/news/11774-godinniki-dkny-istorya-uspixu.html http://worldtranslation.org/uk/news/11733-chomu-varto-kupuvati-yakisni-zapchastini-do-honda.html http://worldtranslation.org/uk/news/11732-shho-take-refinansuvannya-kreditu.html http://worldtranslation.org/uk/news/11724-perevagi-pereobladnannya-miniveniv-i-mikroavtobusiv.html http://worldtranslation.org/uk/news/11705-perevagi-bitumnoyi-cherepici-vid-kompaniyi-azbuka-pokrivli.html http://worldtranslation.org/news/11697-benzinovyj-generator-5-kvt.html http://worldtranslation.org/uk/news/11702-perevagi-perevirenix-onlajn-igor-na-groshi.html http://worldtranslation.org/news/11696-vidy-razdvizhnyx-dverej-i-ix-osobennosti.html http://worldtranslation.org/news/11690-top-10-luchshix-magazinov-texniki-gde-vygodno-i-udobno-sovershat-pokupki.html http://worldtranslation.org/uk/news/11691-industrialni-generatori-potuzhnistyu-120-500-kvt.html http://worldtranslation.org/uk/news/11681-perevagi-ta-nedoliki-autsorsingu-poslug-buxgaltera-dlya-startapiv.html http://worldtranslation.org/news/11667-preimushhestva-pokupki-semyan-optom.html http://worldtranslation.org/news/11627-preimushhestva-optovoj-torgovli-metizami-v-ukraine.html http://worldtranslation.org/uk/news/11556-chomu-xirurgichne-likuvannya-onkologichnix-zaxvoryuvan-v-urologiyi-za-dopomogoyu-laparoskopiyi-bude-najkrashhim-rishennyam.html http://worldtranslation.org/news/11384-ovladenie-iskusstvom-sozdaniya-kontenta-dlya-socialnyx-setej.html http://worldtranslation.org/news/11291-preimushhestva-pandusov-dlya-invalidov.html http://worldtranslation.org/uk/news/11282-perevagi-stati-donorom-yajceklitin.html http://worldtranslation.org/news/11141-chto-takoe-pnevmopodveska-na-audi-a8-i-iz-chego-ona-sostoit.html http://worldtranslation.org/news/10809-sup-xash-kavkazskij-gastronomichna-simfoniya-smaku.html http://worldtranslation.org/news/10801-how-has-uzbekistan-changed-during-the-reign-of-shavkat-mirziyoyev.html http://worldtranslation.org/news/10783-preimushhestva-i-vidy-chexlov-dlya-mobilnyx-telefonov.html http://worldtranslation.org/news/10679-kurs-roblox-navchannya-ta-tvorchist-dlya-ditej.html http://worldtranslation.org/news/10672-pochemu-vykup-avto-v-polshe-vygodnee-polnoe-rukovodstvo.html http://worldtranslation.org/news/10638-yak-vibrati-roboche-vzuttya.html http://worldtranslation.org/news/10647-koli-slid-zvertatisya-v-byuro-perekladiv.html http://worldtranslation.org/news/10633-vibirayemo-fitoosvitlennya-na-osnovi-diodiv-yaki-svitlodiodi-vibrati.html http://worldtranslation.org/news/10543-zdacha-analiziv-v-bilij-cerkvi-maksimalnij-komfort-i-yakist-obslugovuvannya.html http://worldtranslation.org/news/10544-zhenskij-koshelek-kakoj-razmer-vybrat.html http://worldtranslation.org/news/10545-kakie-aksessuary-zashhityat-vash-smartfon-ot-udarov.html http://worldtranslation.org/news/10542-u-skilki-obijdetsya-tyuning-avto.html http://worldtranslation.org/news/10426-kakie-neobxodimye-aksessuary-dlya-moego-smartfona.html http://worldtranslation.org/news/10428-yak-vibrati-kuxonnij-stil.html http://worldtranslation.org/news/10429-perevagi-pokupki-mebliv-v-internet-magazinax.html http://worldtranslation.org/news/11253-zachem-vybirat-izdatelskuyu-kompaniyu-dlya-pechati-svoej-knigi.html
ВВЕРХ